Ogromne pieniądze dla Rafako?

Akcje Rafako S.A. są dziś jedną z największych atrakcji na rynku warszawskiej giełdy. Walory zyskują obecnie ponad 15 proc., przy wzmożonym obrocie. Spółka poinformowała o ugodzie, w ramach której ma otrzymać 43,5 mln euro.

Chodzi o informację poufną, której publikację przesunięto pierwotnie do 31 października tego roku. Dotyczy ona negocjacji Emitenta z Alstom Power Systems GmBH, Alstom Boller Deutschland GmbH oraz Alstom Power Sp. z o.o. w sprawie potencjalnej ugody.

Stosowna (aczkolwiek warunkowa) ugoda została podpisana jeszcze 31 stycznia tego roku. Regulowała ona wzajemne rozliczenie finansowe obu stron, które związane jest ze sporami sądowymi toczonymi pomiędzy Rafako, a podmiotami z Grupy Alstom oraz zrzeczenie się wzajemnych roszczeń. Ugodę zawarto pod warunkiem osiągnięcia kompromisu odnośnie współpracy Spółki z Grupą Alstom na projektach realizowanych przez Rafako. Negocjacje te poskutkowały podpisaniem ostatecznej ugody w dniu wczorajszym (15 października br.).

Najważniejsze są jednak postanowienia podpisanego dokumentu. Otóż podmioty z Grupy Alstom mają dokonać zapłaty na rzecz polskiej spółki kwoty 23 mln euro w terminie 10 dni od wejścia w życie ugody. Wypłata drugiej transzy (w wysokości 20,5 mln euro) nastąpi z kolei w terminie 30 dni od późniejszego z dwóch zdarzeń: dnia wejścia w życie ugody albo wydania przez PGE Górnictwo i Energetyka Konwencjonalna S.A. polecenia rozpoczęcia prac zgodnie z umową dotyczącą budowy bloków nr 5 oraz 6 w Elektrowni Opole. Zapłata tych środków na rzecz Rafako ma być zabezpieczona gwarancją korporacyjną spółki dominującej w Grupie Alstom ( ma zostać udzielona w terminie 30 dni od wejścia ugody w życie). Firmy zrzekły się również wzajemnych roszczeń odnośnie projektów Karlsruhe, Westfallen oraz projektu Bełchatów. Wycofają również pozwy i wnioski złożone w związku z powyższymi sporami.

Warto także odnotować, że Emitent zobowiązał się do współpracy z Grupą Alstom przy realizacji kontraktu Opole (w tym także do podzlecenia na rzecz Grupy Alstom części zakresu prac przypadających na Spółkę zgodnie z tym kontraktem).

Spółka podała także cztery warunki zawieszające – podpisanie umowy podwykonawczej pomiędzy Grupą Rafako a Grupą Alstom odnośnie realizacji kontraktu opole, podpisanie umowy wielostronnej oraz podpisanie porozumienia. Ugoda wygaśnie, jeśli warunki te do 30 listopada br. nie zostaną spełnione.

Istniejąca od 1949 roku RAFAKO S.A. jest firmą związaną z branżą energetyczną, na potrzeby której projektuje i produkuje kotły i urządzenia ochrony środowiska. Firma jest liderem rynku urządzeń energetycznych w Polsce. RAFAKO S.A. jest również liderem na rynku polskim w dziedzinie instalacji odsiarczania spalin metodami mokrą i półsuchą. Spółka oferuje generalną realizację bloków energetycznych opalanych paliwami kopalnymi, w szczególności tzw. wyspy kotłowej, obejmującej kocioł oraz instalacje oczyszczania spalin. Oferuje też instalacje do termicznej utylizacji odpadów oraz do spalania biomasy.